稳定盈利是毒药

   追求稳定赢利是毒药

    各类投资秘籍和培训班都打个交易稳定赢利的旗号，忽悠交易新手和韭菜，我曾经很多年也有过这样的追求，在交易顺手的数年中，自诩为是全天候飞行员，无论天气刮风还是下雨，我都能飞行，金融市场因为无论涨跌，有期货期权工具可以双向交易，我都能赢利，持续稳定的赢利，但是最终会遇上巨大的亏损，把十倍二十倍的赢利还给市场。所以，以我现在的认知，交易只有可能稳定亏损，不可能稳定赢利。

   哲学告诉我们，运动变化是绝对的，静上是相对的。自然界和人类社会也是如此，经济运动和金融市场更是如此，市场是不断变化的，有是剧烈，有些平缓，不可能永远剧烈变动，也不可能永远平静如水，在剧烈变动的市场里，交易者做对了方向就能赚在大钱，在平缓的市场里，交易者是很难赚钱的。成功的交易者是善于等待和潜伏，在市场剧烈波动时，行话也叫做大风来时，勇敢地重仓出击，ILL IN（梭哈）,如果错了，立即止损。在行情不好时，尽量控住手，少输。大赚小输，才是成功的交易的境界。

   经济的周期性波动是无法避免的，市场行情好时，大多数企业能盈利，相反，大多数企业会亏损。很难有一家企业数十年始终稳定盈利的。能活下来的企业是把盈利提留用下预防渡过亏损的年份。破产倒闭的企业有的是技术上管理上及产品非常优秀，但企业在盈利后大幅增加投资，结果在经济低潮时资金链断裂，这跟一个获得大幅盈利的交易员在浮盈加仓，遇上行情反向大幅调整而爆仓出局是一个道理。

   企业经营也是如此，行情好是多赚，行情不好时少赚或少亏。优秀的企业是在行情好时，能多赚就尽量多赚，行情不好时，能少亏就尽量少亏。农民种地也是如此，有丰年，也免不了遇上灾年。经济运动的变化的波动是经济向前运行的动力，如果人为地消灭这种变化的波动，经济就会失去活力，苏联高度集中的计划经济模式曾经希望克服市场经济的波动带来的弊端，在经历了数十年付出巨大的代价被证明是乌托邦的幻想，因为消灭了市场通过价格波动来配置资源的功能，结果必然失败。

   追求交易中的稳定获利相同于重回计划经济的老路，注定是会以失败告终的。从现实交易高手来看，我们几乎没有见过百战百胜持续稳定赢利的高手，交易高手一定都经历过失败亏损，市场不缺交易明星，寿星却不多。真正能活下来的交易高手并不是能持续盈利，而是在市场有巨大的波动时，即使做反，也有能力避免爆仓，暴亏，输光本金，永远保有东山再起的本金。国外成名的巴老与索罗斯均有遭受过重创的经历，国内的就更不用说了。


   追求稳定盈利的交易者往往特别看重用率，那么胜率重要吗？交易中胜率高低当然很大程度上决定了交易的结果的盈亏，但也是不是完全划等号的，胜率高，最终盈利不一定高，胜率低，盈利不一定低。

   我们真正要追求的盈亏比，我们交易系统的必须做到盈亏比大于1，当然交易的胜率也很重要，但并不是最重要的，即使胜率不到50%，只要盈亏比足够大，就可以。比如傅海棠的长线价值交易法，胜率应该是不到30%的，但是他盈亏比是二位数的，就是一次大的盈利能覆盖数十次的亏损。傅海棠16年的数次盈利达到了10亿，当然覆盖了他无数次的亏损。另外，不同的交易风格当然对胜率和盈亏比是有不同的要求，长线、中线、短线均应设置不同的胜率和盈亏比目标。


   就是军事政治斗争也是如此，历史上刘邦与项羽无数次的拼杀，刘邦几乎是百战百败，项羽几乎是百战百胜，但刘邦的老本一直未输光，最后一战定天下，就是定下了大汉四百年的江山。如果从交易的盈亏比来比喻，刘邦的盈亏比是极低极低，一百次盈一次，项羽的盈亏比是一百次盈99次，结果是刘邦获得江山，项羽丢失了性命。

   交易者要学刘邦，不要学项羽，不要追求稳定赢利，要设置合适的盈亏比，要善于潜伏和等机，要控住自己的手，减少交易次数，一旦出手，如果市场走势相反就立即止损，如果被市场证明是正确的，就死死地捂牢筹码，让利润飞奔！

   所以，追求稳定盈利是进入了交易的歧路，是交易的苏联模式，是交易的乌托邦，是交易界的“三观不正”。追求所谓的稳定盈利，就是追求镜中花，水中月。无数的交易广告都是打个稳定赢利的口号来忽悠交易者，几乎都是骗子。




   

写错了，刘邦的胜率极低，盈亏比极高，项羽相反。

写错了，要求撤回改写

稳定盈利是稳定的不亏少亏，然后累积大大小小的盈利。

不是盈利稳定——每笔每天每月每年赚的都差不多。

稳定盈利是要追求的目标,期货里的炒单股市里的打板都是标志性的稳定盈利模式,不服去看北炒的实盘从8万到1个亿6年完成,目前的实盘从1亿到10亿多则5年少则两三年实现,稳定盈利不会大回撤,亏光覆灭的概率为0,这就是模式的力量,和交易员毕生追求的目标,稳定不要大回撤

其实外行看热闹内行看门道,世人都当刘邦是草包无赖项羽是英雄人杰,实则刘邦的胸怀见识甩项羽几十条街完全是碾压对手无可比性,凡人能学来刘邦神一样福慧根基做出神一样的业绩完全没可能

最好有一套交易模式

我对稳定盈利的理解，不是说每周或每月必定盈利，而是说多笔小亏损，能被几笔大盈利抵消后，还能再赚钱。也就是曲线总体向上，多笔回撤没有几笔上升幅度大，间或出现上涨、下跌幅度差不多的震荡区间。这已经很厉害了。
实现稳定盈利的命脉是潜在大盈亏比，这要求我们止损必须是紧止损，有一定盈利就设置平保，再有小规模的盈利就该移动止损，达到目标位就要主动止盈。

有不少百战百败的大佬 刘邦 曾国藩 威灵顿 格兰特 山德士 等等，被他们的事迹激励着勇敢向前，现在已经发展到千战千败，有点扛不住了。

大风哥 发表于 2024-11-10 09:39
我对稳定盈利的理解，不是说每周或每月必定盈利，而是说多笔小亏损，能被几笔大盈利抵消后，还能再赚钱。也 ...

认同，我很喜欢5%的利润有就设置保本，大不了错过也不能亏本金。也经常错过行情